Bitfarms Øker Tilbudet av Konvertible Seniorobligasjoner
Bitfarms har økt sitt tilbud av konvertible seniorobligasjoner fra 300 millioner dollar til 500 millioner dollar, med henvisning til sterk etterspørsel i markedet og vekstplaner innen kunstig intelligens (AI) og databehandling. Selskapet utvider sin nyeste finansieringsrunde ettersom interessen fra investorer vokser, noe som markerer et betydelig skritt i selskapets utviklende strategi for digital infrastruktur.
«Ifølge en pressemelding fra 16. oktober har Bitfarms priset sitt tilbud på 500 millioner dollar i 1,375 % konvertible seniorobligasjoner med forfall i 2031, opp fra de opprinnelige 300 millioner dollar som ble annonsert dagen før.»
Avtalen inkluderer også en kjøpsopsjon på 88 millioner dollar for de første kjøperne, med forventet avslutning rundt 21. oktober, avhengig av godkjenning fra Toronto Stock Exchange. Obligasjonsene, som forfaller 15. januar 2031, vil påløpe renter på 1,375 % årlig, som betales to ganger i året. De er senior usikrede forpliktelser og kan innløses, tilbakekjøpes eller konverteres under spesifikke betingelser.
Den innledende konverteringsprisen er satt til omtrent 6,86 dollar per aksje, en premie på 30 % over Bitfarms’ Nasdaq-lukkekurs den 16. oktober på 5,28 dollar. Bitfarms vil også inngå avtaler om capped call-transaksjoner for å redusere potensiell utvanning fra obligasjonskonverteringer. Disse privatforhandlede ordningene dekker antallet aksjer som ligger til grunn for obligasjonene, med en takpris på 11,88 dollar per aksje, som representerer en premie på 125 % over selskapets nyeste markedspris.
Selskapet har til hensikt å finansiere disse capped calls ved hjelp av inntektene fra tilbudet eller eksisterende kontanter. Inntektene vil bli brukt til generelle selskapsformål og for å støtte Bitfarms’ kapitalutvidelse innen kunstig intelligens og høyytelses databehandling.
Investorers Tillit og Selskapets Vekst
Tilbud om konvertible obligasjoner har blitt mer populære blant gruveselskaper som ser etter ikke-utvannende finansiering for kapitalintensive utvidelser. Investorers tillit til Bitfarms’ endrede tilnærming er demonstrert ved beslutningen om å øke tilbudet. På grunn av overgangen fra tradisjonell Bitcoin-gruvedrift til AI og HPC-infrastruktur, har selskapets aksje steget med mer enn 530 % på bare seks måneder.
Nylige utviklinger inkluderer en gjeldsfasilitet fra Macquarie på 300 millioner dollar for Panther Creek-anlegget, nye partnerskap innen AI-datasentre, og inntektsvekst på 87 % år-over-år i andre kvartal til 78 millioner dollar. Analytikere opprettholder en konsensus «Kjøp»-vurdering, med forventninger om lønnsomhet i 2025.
